Kenshiro está ensinando na Universidade Feminina de Towa e acidentalmente envergonha Aya Kitaoji, filha do fundador da universidade. Em Ginza, Kenshiro encontra Pan Guang Lin e briga com o guarda do Imperador de Hiei, que estava seguindo Lin para encontrar Yan Wang.

Kenshiro conhece Li Yong Jian e se lembra de 3 anos antes, quando ele eliminou os líderes do Hong Hua Hui para o grupo de seus amigos Pan Guang Lin, o Qing Bang. Li diz a ele que Pan Guang Lin está morto, morto pelo Hong Hua Hui.

Li pula para acabar com sua vida caindo no concreto para tornar seu rosto irreconhecível, mas é salvo no último momento por Jin Ke-Rong que quer Li como isca para prender Kenshiro. Quando Kenshiro percebe o que Li planejou, ele vai encontrá-lo.

Kenshiro decide deixar Jin viver, e enquanto Li está morrendo com o veneno, ele revela que Hong Hua Hui também matou sua noiva Yu Ling enquanto ele entrega a Kenshiro uma carta dela.

Kenshiro chega a Xangai e descobre que a cidade é controlada pelo Hong Hua Hui, pagando os líderes da Concessão Francesa sob Jean Carnet, embora tenham pouco respeito por ele.

Kenshiro, Ye e seu filho entram no "Grande Novo Mundo" e veem a arena com uma chaminé de fornalha incandescente em cada canto. Huang Zi Fei anuncia o próximo concurso em que o enorme lutador estrangeiro Goran é combinado com um membro do Qing Bang, que só consegue sobreviver por um curto período de tempo.

O soco de Kenshiro atordoa Goran que acidentalmente agarra uma chaminé em brasa. Goran se recupera e começa a atacar Kenshiro, removendo algumas das bandagens, potencialmente expondo-o como Yan Wang.

Wu Dong-Lai dos líderes de Hong Hua Hui ouve falar da aparição de Yan Wang em Xangai. No "Grande Novo Mundo", Charles de Guise insiste que o vencedor seja parabenizado por Huang, mas ele recusa.

Para ajudar Kenshiro a encontrar Wu, Mei Yu convida Wu para sua festa de aniversário.

Como de Guise diz a Mei Yu que Guang Lin ainda está vivo, Kenshiro veste uma cinta de aço para seu braço quebrado e vai com Ye para resgatá-lo.

Tian Xue Fang se junta aos líderes restantes de Hong Hua Hui, lutando para se manter em pé depois de ter uma peruca de aço colocada em sua cabeça. Enquanto isso, em um set-up, um artigo de jornal anuncia a morte e funeral de Ling Wang a ser realizado no "Grande Novo Mundo", oficiado por Pan Guang Lin.

Mei Yu e Pan Guang Lin se reencontram em lágrimas, e Guang Lin agradece a de Guise por sua ajuda. Jean Carnet e Tian Xue Fang percebem que devem cooperar apesar de seu desgosto um com o outro para derrotar o Qing Bang reformado.

Ling Wang diz a Kenshiro que um ano antes, durante a revolta em Xangai, ele estava prestes a matar Yu Ling, mas a poupou embora ele tenha apagado sua memória para que ela não conhecesse ou amasse Kenshiro.

Pan Guang Lin reafirma sua autoridade como líder do Qing Bang, incluindo a eliminação de Carnet e o traidor dentro deles enquanto Kenshiro elimina Tian Xue Fang

De Guise leva Kenshiro para ver sua irmã e explica que ele e Kitaoji planejam criar um Shangri-La em Xangai para pessoas deslocadas na próxima guerra na Europa.

Agora amigos, Kenshiro e de Guise planejam o aparecimento de Zhang Tai Yan e enviar Sophie para um lugar seguro.

Kenshiro parece estar ausente para o funeral de Sophie, no entanto, ele providenciou para que o navio de guerra no porto disparasse seus canhões em uma saudação. Mais tarde, três monges param um carro com Qing Bang e os matam. Eles são de uma seita Hokuto Sokaken conhecida como Goshamonto.

Um trem cheio de bandidos chega a Xangai e começa a causar problemas, ameaçando e atirando em qualquer um em seu caminho. Então, um segundo trem cheio deles chega e Tai Yan lhes dá permissão para saquear a cidade.

Uma visão do mestre taoísta da astrologia aparece para Kenshiro, desafiando-o a decidir o que fazer.

Xangai volta ao normal depois que Li Xui Bao convence os bandidos a voltar para casa. Como tradutor, Kenshiro diz a Li Xui Bao que o general Okawa chegará a Xangai para negociar os termos da rendição.

Kenshiro encontra Tai Yan e diz a ele que Li Xui Bao é Pan Yu Ling, cuja memória foi roubada por Ling Wang e que a confiou a uma brigada de bandidos porque se apaixonou por ela.